말레이시아는 1990년대 경제위기로 영화 산업 전반에 타격을 입었고 문화적 특성상 소재 제한이 있다는 한계가 있지만, 2000년대 초 면세 제도, 영화인 양성, 해외 지원, 촬영 유치 등 정부의 지원으로 천천히 성장세를 보이고 있다.
말레이시아는 1990년대 경제위기로 인해 영화산업 전반에 걸쳐 많은 타격을 입게 되었는데 자국영화 산업의 발전은 물론이고 한창 증가하던 멀티플렉스 극장과 관객수도 급격히 줄게 되었다. 빌리지 로드쇼 등 말레이시아에 진출한 주요 극장업 회사들이 말레이시아에서 사업을 축소하는 등 2000년도까지 말레이시아 영화 산업은 회복의 기미를 보이지 않았다. 영화 산업에 저해가 되는 또 하나의 요소로 불법 VCD 및 DVD의 유통을 들 수 있다. <스타워즈 에피소드 1> 등은 미국에서 개봉된 바로 다음날 복제물이 나돌 만큼 심각한 상태이다. 또한 다민족으로 구성되어 있는 말레이시아는 문화적 특성상 종교 및 민족 간 갈등을 조금이라도 유발하는 부분에 대해 엄격한 검열이 따른다. 이는 말레이시아 제작자와 연출자들이 소재 제한을 극복하지 못하게 한계를 지으며 말레이시아 영화산업에 있어 중요한 장애 요소로 꼽히고 있다. 그러나 2001년 들어 정부의 지원에 힘입어 자국영화의 제작편수가 16편 정도로 늘어났고 2003년에는 24편에 이르는 등 천천히 성장세를 보이고 있다. 정부는 영화 산업 육성을 위해 각종 면세 제도, 영화인 양성 프로그램 및 말레이시아 영화 해외 지원 프로그램을 만들며 적극적인 지원을 하고 있다. 또한 촬영유치에도 적극적인 자세를 띠고 있어 <애나 앤드 킹>을 비롯한 할리우드 영화와 다수의 인도영화가 말레이시아에서 촬영을 했다.